تعد إدارة الأصول من الأسس الحيوية في تحقيق الأهداف المالية للأفراد والشركات على حد سواء. سواء كانت الأصول مالية أو ثابتة أو رقمية، فإن إدارة هذه الأصول بفعالية يمكن أن تسهم في تحسين الأداء العام وتقليل المخاطر وزيادة العوائد. في هذا المقال، سنتناول مفهوم إدارة الأصول، وأنواعها المختلفة، وكيف يمكن تحسين ممارسات إدارة الأصول لتحقيق أفضل النتائج. سنستعرض أيضًا الفوائد الملموسة لتبني نظام أتمتة إدارة الأصول وكيف يمكن أن يسهم في تحقيق الاستدامة المالية والعملية للمؤسسات.
ما هي إدارة الأصول؟
تتمثل إدارة الأصول في استثمار أموال العملاء في الأصول المناسبة لضمان أفضل العوائد. تتخذ شركات إدارة الأصول (AMCs) قرارات استثمارية نيابة عن عملائها، وعادة ما تخدم مؤسسات ضخمة مثل شركات التأمين وصناديق التقاعد وصناديق الثروة السيادية، وأيضًا الأفراد ذوي الدخل المرتفع.
إدارة الأصول تستند إلى تفويض الاستثمار، الذي يحتوي على تعليمات لإدارة مجموعة معينة من الأصول بطريقة محددة. يتبع مديرو الأصول معايير المخاطر المحددة مسبقًا واستراتيجيات الاستثمار. ولتقديم هذه الخدمات، تتقاضى شركات إدارة الأصول رسومًا كبيرة.
النقاط الرئيسية
- تتضمن إدارة الأصول تخطيط أصول العميل، والحصول عليها، ونشرها، وإدارتها، والتخلص منها. يساعد مديرو الأصول الأفراد والمؤسسات في تحقيق أهدافهم المالية.
- تقدم شركات إدارة الأصول (AMCs) خدمات قيمة للأفراد من أصحاب الثروات العالية، والمؤسسات الحكومية، وشركات التأمين، والجمعيات الخيرية، وصناديق الثروة السيادية، ومؤسسات صناديق التقاعد، وغيرها من الشركات الصغيرة والكبيرة.
- تشمل الخيارات الوظيفية المختلفة في هذا المجال المحلل المالي، ومحلل الأبحاث، والمستشار المالي، ووسيط الاستثمار، ومدير الأصول.
فهم إدارة الأصول
يقوم مديرو الأصول بتصميم وإدارة محافظ أصول العميل بشكل استراتيجي لضمان النمو. لتنويع محافظ العملاء، تشمل شركات إدارة الأصول (AMCs) فئات الأصول المختلفة. تجمع AMCs بين الأسهم والسندات والنقد ومكافئات النقد والعقارات وصناديق الاستثمار والسلع والأوراق المالية القابلة للتداول. يوجد حد أدنى للاستثمار لا تتعامل AMCs دونه مع المشروعات، ويُعرف هذا أيضًا باسم حد الثروة.
على الرغم من أن توظيف شركة لإدارة الأصول يعد عرضًا مكلفًا، إلا أنه يأتي بمزاياه. تمتلك AMC الخبرة، كما توفر الوقت والمال والجهد للعملاء. بالإضافة إلى ذلك، يقوم مديرو الأصول بالبحث في مجموعة واسعة من الاستثمارات قبل الاستقرار على الخيارات المختارة بعناية التي تناسب العميل. تتجاوز الفوائد مجرد الأرباح، كما تعمل AMCs على تقليل المخاطر. توفر AMC لعملائها خدمات الاستثمار البديلة، والسمسرة، وبطاقات الائتمان، وتمويل السوق المالي، وبطاقات الخصم.
رغم الفوائد، لا يمكن التغاضي عن القيود. لا تخدم معظم الشركات الصغيرة والمتوسطة المستثمرين ذوي الدخل المنخفض، سواء كانوا أفرادًا أم شركات صغيرة. أيضًا، تتقاضى هذه الشركات رسومًا كبيرة مقابل الإدارة، مما يمكن أن يشكل عبئًا لبعض العملاء. على الرغم من الخبرة، لا يمكن القضاء على الخطأ البشري، فقد تسوء الاستراتيجيات، مما قد يؤدي إلى خسارة كبيرة للعميل.
نظام إدارة الأصول
نظام إدارة الأصول هو إطار عمل يسهل استخدام العديد من برامج الأعمال والتطبيقات والبنية التحتية للتخطيط الاستراتيجي وإدارة الأصول. يركز النظام على تحقيق العوائد المثلى وموازنة المخاطر، كما يراقب أداء الأصول طوال عمرها الافتراضي.
بمعنى آخر، فإنه يبسط تتبع أصول الشركة وحالتها ويسهل التخطيط الأفضل. من أجل تعظيم العوائد، يجب تقليل تكلفة الحفاظ على تشغيل الأصول الثابتة. يمكن أن يكون الأصل تمويلًا أو ممتلكات أو مصنعًا أو معدات أو تكنولوجيا معلومات أو موظفين. من البرامج الشائعة المستخدمة لإدارة الأصول: Ivanti وGoCodes وAsset Panda وInvGate.
عملية إدارة الأصول
تتضمن إدارة الأصول الخطوات التالية:
- أولاً، يتم تقييم الأصول الحالية. يتم تحديد الحاجة والغرض من المحفظة.
- يتم تشخيص حالة الأصول الحالية لتحديد ما إذا كانت تفي بالأهداف المالية.
- بعد ذلك، يتم التأكد من مدى إدراك الأصول للغرض منها.
- يتم تحديد جدوى المساعي المستقبلية، وبناءً على الطلبات المستقبلية، يتم تحديد الحاجة إلى أصول جديدة.
- يقوم مديرو الأصول بتحليل دورة حياة الأصول وكفاءتها لتحديد تكلفة الصيانة.
- يتم تقييم معدل استهلاك الأصول وتأثيرها العام، وتحديد المخاطر المحتملة المرتبطة بكل أصل.
- أخيرًا، يتوقع مديرو الأصول عمر كل أصل، وقيمته المستردة، واستراتيجية التخلص منه.
أنواع إدارة الأصول
تتعدد الطرق المختلفة لإدارة الأصول كما يلي:
- إدارة الأصول المالية (FAM): تشير إلى التخصيص الاستراتيجي للأموال في أدوات السوق المالية المختلفة مثل صناديق الاستثمار، والأسهم، والسندات، والعقود الآجلة، والمشتقات.
- إدارة الأصول الثابتة: تتطلب الشركات الممتلكات والآلات والمعدات والأصول الثابتة الأخرى لتشغيلها، ويندرج تنظيم هذه الأصول تحت هذه الفئة.
- إدارة أصول البنية التحتية: تشمل المرافق التي تضمن الاتصال وإمكانية الوصول كأصول للأمة، مثل الطرق، والجسور، والمواصلات، والإنترنت، والكهرباء، والهواتف. يركز المديرون في هذه الفئة على تطوير وتحسين واستبدال وسائل الراحة.
- إدارة الأصول العقارية: تقوم شركات إدارة الأصول بتوجيه الموارد المالية لشراء أو بناء العقارات التجارية.
- إدارة أصول تكنولوجيا المعلومات (ITAM): تعد تكنولوجيا المعلومات جزءًا لا يتجزأ من عالم الشركات، ويتعامل هذا التخصص مع أصول البرامج والأجهزة. يشمل ذلك أنظمة الكمبيوتر، وبراءات الاختراع، والتراخيص، والتطبيقات، والشبكات.
- إدارة الأصول الرقمية (DAM): تتضمن تنظيم الأصول الرقمية مثل المحتوى، ووجود وسائل التواصل الاجتماعي، والمواقع الإلكترونية، والوسائط، والممتلكات الفكرية الأخرى.
- إدارة أصول المؤسسة (EAM): يتعامل مع الأصول الملموسة وغير الملموسة للشركة، ويشمل البنية التحتية، والبرامج، والوثائق، والمباني، والعمليات.
أمثلة على إدارة الأصول
لنفهم كيفية إدارة الأصول بشكل أفضل، يمكننا النظر في الأمثلة التالية:
- JP Morgan: تهدف إلى بناء وتعزيز محفظة العميل من خلال إدارة الأفراد، والوسطاء، والمؤسسات. لديهم فريق عالمي من محترفي الاستثمار لتقديم فرص استثمار مدروسة جيدًا. تتضمن خياراتهم الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة (ETF)، والحسابات المدارة بشكل منفصل، ومحافظ التأمين المتغيرة، وصناديق التقاعد الممزوجة، والاستثمارات المستدامة.
- Credit Suisse: يعد من الأسماء الكبيرة بين شركات إدارة الأصول. توصلت هذه الشركة إلى حلول مبتكرة من خلال استكشاف مجموعة مختلفة من فئات الأصول. بالإضافة إلى ذلك، فقد أضافوا عامل الاستدامة البيئية والاجتماعية (ESG) إلى مجموعة منتجاتهم، وعملوا على موضوعات استثمارية مثيرة للاهتمام مثل التعليم الترفيهي، والأمن، والصحة الرقمية. يوفرون مجموعة واسعة من المنتجات، بما في ذلك الاستثمار المستدام، والاستثمار في الأسهم المواضيعية، والسندات القابلة للتحويل، وسندات الشركات الناشئة. حاليًا، لديهم أصول مدارة بقيمة 471 مليار فرنك سويسري.
أهمية إدارة الأصول
تتضمن فوائد توظيف شركات إدارة الأصول ما يلي:
- اختيار أدوات الاستثمار المناسبة: يتمثل الدور الأساسي لشركة إدارة الأصول في تحديد الاستثمارات المثالية، وكذلك الأصول التي يجب تجنبها.
- تشخيص المخاطر والاعتدال: يقوم مديرو الأصول بتقييم مستوى المخاطر في محفظة الأصول واتخاذ التدابير اللازمة لتقليلها.
- التقييم العام للأصول: تقوم شركة إدارة الأصول بمراجعة جميع الأصول الملموسة وغير الملموسة بانتظام، مما يتيح لها تحديث ما هو قابل للاستخدام من أصولها.
- التخلص من الأصول الميتة: يعرف مديرو الأصول متى تستنفد الأصول وتصبح غير قابلة للاستخدام في السوق، ولكن هذه الإدخالات تظل في السجلات المالية للحفاظ على واقعية الحسابات.
- إضافة قيمة إلى محفظة العميل: يدمج مديرو الأصول استثمارات قيمة لتسهيل تحقيق أهداف الاستثمار للعملاء.
كيفية تحسين إدارة الأصول
لن تؤدي تطبيقات نظام إدارة الأصول إلى نتائج ملموسة إذا كانت العملية نفسها متواضعة في أحسن الأحوال. لذا، قبل البحث عن طرق لأتمتة العملية، من الأهمية بمكان تبسيط ممارسات إدارة الأصول الحالية.
فيما يلي سبعة عوامل تحتاج المؤسسة إلى التركيز عليها لإدخال إدارة الأصول في المستقبل:
-
فهم السبب وراء وجود الأصل
- ما الغرض الذي يخدمه هذا الأصل؟
- لماذا تم شراؤه؟
2. اكتساب المعرفة حول حالة الأصول
- ما هو الوضع الحالي للأصل؟
- ما مدى نجاحه في تحقيق الغرض منه؟
- هل هو موثوق؟
3. مدى فعالية استخدام الأصل
- ما هي قيمة الأصل حاليًا؟
- هل يفي بالتوقعات الحالية؟
4. تحديد المطالب المستقبلية
- هل سيكون هناك تغيير في توقعات الخدمة؟
- هل الأصل قوي بما يكفي لتلبية الطلبات المستقبلية؟
5. تقييم برنامج الصيانة الحالي
- ما الذي يتم فعله للحفاظ على دورة حياة الأصل وتحسينها؟
- ما مدى فعالية برنامج صيانة الأصول الحالي؟
- هل تقدير تكاليف الصيانة دقيق؟
6. توقع معدل الاستهلاك والمخاطر المرتبطة به
- هل يتم مراجعة العمر الإنتاجي للأصل بشكل دوري؟
- هل تختلف التوقعات بشكل كبير عن التقديرات السابقة؟
- هل تم تعديل رسوم الإهلاك للفترات المستقبلية وفقًا لذلك؟
- ما هو تأثير هذا الاستهلاك؟
7. التنبؤ بالتخلص من الأصول
- متى يُتوقع سحب الأصل نهائيًا من الاستخدام؟
- هل الربح أو الخسارة من التصرف في الأصل مدون في البيان المالي؟
فوائد أتمتة إدارة الأصول
- لا تضيع الشركات الذكية الوقت في محاولة إكمال المهام الأساسية وإدارة الأصول المتكررة يدويًا باستخدام نفس العملية القديمة مرارًا وتكرارًا. يتيح الاستثمار في برامج
- إدارة الأصول للشركات أتمتة أنشطة إدارة الأصول المملة والمستهلكة للوقت، مما يوفر لفريق الإدارة التركيز بشكل أكبر على الأنشطة ذات القيمة المضافة.
ومع ذلك، فإن تنفيذ نظام إدارة الأصول يعد قرارًا ضخمًا، لذلك من الأفضل التأكد من الفوائد الملموسة قبل اتخاذ القفزة. من الناحية المثالية، برامج إدارة الأصول:
- تطيل عمر الأصول الخاصة بك.
- تساعد في إعادة تأهيل وإصلاح واستبدال الأصول بكفاءة.
- تلبي طلبات المستهلكين مع التركيز على استدامة النظام.
- تساعد على التركيز على الأنشطة الحاسمة للأداء المستدام.
- تمكن الشركات من تلبية توقعات الخدمة والمتطلبات التنظيمية.
- تحسن الاستجابة لحالات الطوارئ أو المخاطر غير المتوقعة.
الأسئلة المتداولة (FAQs)
ما هي شركات إدارة الأصول؟
تقوم شركات إدارة الأصول بإنشاء محافظ أصول. إنها تبسط الموارد المالية للعملاء في خيارات الاستثمار الصحيحة. الغرض من شركات إدارة الأصول (AMC) هو تحقيق أقصى عوائد وتخفيف المخاطر.
ما هي فئات الأصول المختلفة؟
تشمل فئات الأصول المختلفة: الأسهم، والسلع، والسندات، والعقود الآجلة، والمشتقات، والعقارات، والنقد، والمكافئات النقدية، والأوراق المالية القابلة للتداول، والصناديق المشتركة.
هل إدارة الأصول مهنة جيدة؟
إدارة الأصول هي خيار وظيفي مجزي. هناك مجموعة واسعة من الفرص للطامحين في الشركات المالية الكبيرة مثل JP Morgan وWells Fargo وMorgan Stanley وSoltage وDeutschebank. فرص النمو أفضل حتى من القطاع المصرفي. يتطلب المرشحون الطموحون مهارات تحليلية ومعرفة بالسوق وقدرة على اتخاذ القرار وحل المشكلات ومهارات الاتصال.
في الختام، تُظهر إدارة الأصول الناجحة مدى أهمية التخطيط الاستراتيجي والتحليل الشامل في تحقيق الأهداف المالية وضمان استدامة الأصول. من خلال تبني أفضل الممارسات واستخدام التكنولوجيا الحديثة، يمكن للمؤسسات والأفراد تحقيق أقصى استفادة من أصولهم، سواء كانت مالية أو ثابتة أو رقمية. لا يمكن إغفال الفوائد الكبيرة لأتمتة عمليات إدارة الأصول، والتي تسهم في تحسين الكفاءة وتقليل المخاطر وتحقيق النمو المستدام. إن استثمار الوقت والموارد في تحسين إدارة الأصول يعد خطوة حاسمة نحو تحقيق النجاح المالي والاستقرار على المدى الطويل.